趋势反转交易策略

你可能已经听到无数次：不要与趋势反向交易。但是，如果操作正确，逆势交易可以让你获得疯狂的利润。

想象一下：

• 你知道如何识别高概率趋势反转区域
• 你能够以更高的准确性赶上市场的顶部和底部
• 你可以确定潜在的交易设置，这些交易设置会产生1~5倍（或更高）的回报风险比

看起来很美好，对不对？但事情并没有那么简单，在这篇文章中，我们将讨论如何像专业人士一样交易趋势反转。

投资者在反向交易时犯下的错误

趋势反转是一种有利可图的交易方式，但是与任何其他交易策略一样，有正确和错误的方法来执行这项操作。在讨论正确的方法之前，首先我们解释一下最常见的错误。

1. 接住下落的刀子

很多人可能并不知道接住下落的刀子是什么意思，这表明当市场像瀑布一样暴跌时，你却试图做多市场。

这是一个例子：

在这种情况下做多没有任何意义，因为不存在逻辑上可以放置止损的地方，你也没有可以参考的支撑或市场结构。通常，设置止损的唯一方法是基于账户中的净值，但这毫无疑问会导致亏损。

趋势运动需要一段时间来改变方向，它需要吸引那些晚些时候参加聚会的人，直到没有人购买为止 —— 这就是市场朝着相反方向运动的时候。

2. 首次回调时入场

很多投资者犯的另一个错误是在首次回调时入场，这意味着当你看到市场大幅下跌后的反弹时，很可能会做多，但这种反弹通常只是对现有趋势的回撤。

这是一个例子：

你可能想知道：为什么投资者会这么做呢？

答案是害怕错过机会。他们希望赶上下一次趋势运动，因此只要市场出现反转迹象时，就毫不犹豫地进场，但是，他们可能没有意识到，这种迹象只是对现有趋势的回撤。

即使你成功抄底，也不太可能将仓位持有很长时间。因为在进行这笔交易之前，你可能经常视图抓住市场的最低点，导致账面出现一系列浮亏 —— 这对你的心理造成负面影响。当市场最终触底时，你不希望再经历（早先交易中）亏损的恐惧，因此不会将头寸持有很长时间，而是迅速关闭仓位，从而错过巨大的趋势。

市场的四个阶段

市场总是在变化，可以处于上升趋势、下降趋势、区间波动、低波动性、高波动性等等。但是，如果你退后一步，放眼大局，会发现市场往往处于4个阶段之一：

• 积累期
• 推进期
• 分配期
• 下降期

1. 积累期

价格下跌之后出现积累阶段，看起来像是处于下跌趋势中的区间市场。但是，从订单流的角度看，买卖双方处于均衡状态，因此市场在一定的范围内波动，而不会形成单边走势。以下是需要注意的要点：

• 看涨K线与看跌K线的比例接近
• 50周期移动平均线趋于平缓
• 价格在50周期移动平均线附近来回波动

随着时间的流逝，投资者在区间的低点附近做多，在区间的高点附近做空，止损将逐渐超出区间范围。

这是一个例子：

现在，我们无法保证市场会从这里反转，但它提醒你：空头可能会减弱，多头可能会控制市场，并将价格推升至区间高点。

2. 推进期

本质上，这个阶段是一个上升趋势，价格形成一系列更高的高点和低点。从订单流的角度看，购买压力超过出售压力，从而推动价格上涨。以下是需要注意的要点：

• 看涨K线多于看跌K线
• 看涨K线比看跌K线更长
• 价格高于50周期移动平均线
• 50周期移动平均线指向更高

这是一个例子：

由于价格处于充满吸引力的水平，较早买入的投资者将获利平仓，而卖出投资者寻求做空，因此市场最终需要休息一下，当这种情况发生时，它将引导我们进入分配阶段。

3. 分配期

这看起来像是一个处于上升趋势中的区间市场，表明买卖双方处于平衡状态。以下是需要注意的要点：

• 看涨K线与看跌K线的比例接近
• 50周期移动平均线趋于平缓
• 价格在50周期移动平均线附近来回波动

随着时间的流逝，投资者在区间的低点附近做多，在区间的高点附近做空，止损将逐渐超出区间范围。

这是一个例子：

现在，我们无法保证市场会从这里反转，但它提醒你：多头可能会减弱，空头可能会控制市场，并将价格推低至区间低点以下。

4. 下降期

这是一个下降趋势，具有一系列较低的高点和低点。以下是需要注意的要点：

• 看跌K线多于看涨K线
• 看跌K线比看涨K线更长
• 价格低于50周期移动平均线
• 50周期移动平均线指向更低

这是一个例子：

现在，较早卖出的投资者将获利平仓，而买入投资者将在价格处于有吸引力的水平时寻求做多，因此市场最终需要休息，当这种情况发生时，它将引导我们回到积累阶段。

如何像专业人士一样识别趋势反转

我们怎么知道市场是否在积累阶段突破高点，而不是继续低位盘整呢？

很简单，你只需确定一个积累阶段，与较高时间框架中的支撑区域相对应。操作方法如下：

• 确定较高时间框架内的支撑位（例如1日）
• 确定较低时间框架内的积累期（例如1小时）

1. 确定较高时间框架内的支撑位

期待市场在日线图表上寻求支撑，水平越重要，效果越好。

2. 确定较低时间框架内的积累期

然后，将图表调整到较低的时间框架，并确定一个积累阶段。你期望看到的是积累阶段的低点，并且与较高时间框架中的支撑区域相对应。

作为一般准则，如果你在每日时间框架内确定支撑区域，则可以在1~4小时时间框架内确定一个积累阶段；或者，如果支撑位于每周时间框架中，则可以确定4小时~1日时间框架中的积累阶段。

有效的趋势反转交易设置

我们可以通过3种方法交易趋势反转：

• 支撑和阻力
• 突破
• 回调

假设你使用的是1日和1小时时间框架组合，则可以在1~4小时之间的任何时间框架中找到这些设置。

1. 支撑和阻力

积累阶段的低点就是一个支撑区域（倾向于在较高的时间框架中获得支撑），如果你期望更高的价格，在这里做多将很有意义。

这是一个例子：

2. 突破

或者，你可以等待价格突破高点之后进场。

这是一个例子：

3. 回调

最后，你可以等待回调出现，然后再开设仓位。例如，当价格回撤到之前的阻力位变为支撑位，并出现看涨反转K线形态时。

这是一个例子：

趋势反转交易：开仓、止损、平仓

我们可以通过2种方法确定趋势反转中的进场时间：

• 限价单
• 反转K线形态

1. 限价单

你可以设置限价单，无需再次确认即可进场。好处是，由于你的入场点接近波段高/低点，因此回报风险比非常有利；但不利的一面在于，在市场下跌时，你可能会承受较大的心理压力，并且需要丰富的经验才能知道哪些水平值得交易。

2. 反转K线形态

或者，只有在市场出现反转迹象后，你才进行交易。但是，这会导致你进场的价格更高。

这是一个例子：

如何设置适当的止损？

当涉及止损时，你应该将其设为使交易设置无效的水平。这意味着，如果市场到达止损，则表明形态已经失败，因此没有理由再继续交易。

假设你在跌破支撑位时卖出，显然，如果跌破是有效的，价格就不应该再回到区间范围内，否则，这将是一次假跌破。这意味着你可以将止损设在阻力位以上，如果出现这种情况，你就知道自己的交易设置无效，是时候关闭仓位了。

这是一个例子：

如何获利平仓？

何时关闭仓位取决于你的获利目标，你想要捕捉波段还是顺势而为？

1. 捕捉波段

如果你想要捕获一个波段，则可以在反向压力介入之前关闭仓位。例如，如果做多，那你应该在价格到达阻力位或波段高点之前退出交易。

这是一个例子：

2. 顺势而为

如果你希望顺势而为，则可以在市场对你有利的情况下使用追踪止损。

这是一个例子：

---